Cálculo de ratios financieros - Financiamiento empresarial

1.- Cálculo de Ratios  financieros Hotel Colima .

Ratio	Fórmula	Cálculo	Interpretación
Margen  de  Utilidad	MU =  Utilidad neta / Ingresos  o  Ventas  netas	MU =  327120 / 828,631 MU= 0.394	Este  índice nos  explica que  la  ganancia  es positiva aunque  es mínima.
Utilidad  marginal de operación	UMO =  Ventas - costo de ventas / ventas netas	UMO = 828,631 - 289183 / 828,631 UMO =0.6510	Este  dato  nos  explica exactamente cual  es la  ganancia  una  vez  que se restaron  los  costos de las ventas.
Margen Utilidad Bruta de Operación	MUBO = Utilidad  bruta  de operación / Ventas  netas	MUBO = 327020 /   828,631 MUBO =0.3946	Este  índice explica en forma  numérica   la  ganancia exacta después  de  haber restado los costos de ventas  y los  gastos de operación, sí se  obtiene  el margen de utilidad  bruta de operación.
Producto de Capital	ICS = Utilidad neta /  Capital social	ICS = 327020 / 5000 ICS =	Indica  el capital aportado por  los  inversionista.
	RSI = utilidad neta / capital contable	RSI = 327020 / 17852.673 RSI = 18.31	Se obtuvieron  $0.305  de ganancia por cada peso invertido por los  accionista. Podemos  entender  que  el hotel  tiene  una  ganancia  del 30% de cada 1 invertido.
	ROI = utilidad neta / activos  totales	ROI =   327020 / 37267917 ROI = .0.0087 1168	Este  índice  indica  que  por  cada  $1.00 que  se  invirtió en activos, se obtuvieron  $0.0087 centavos de utilidad neta.
Capital de Trabajo	CNT = Activo circulante - pasivo circulante	CNT = 6812563 - 2132922 CNT = 4679641	Es  la  cantidad  que  disponde  el  hotel  par  gastos  de  operaciones
Razón  circulante	RC = Activo  circulante / pasivo  circulante	RC  = 6812563 / 2132922 RC =3.194	Se interpreta el resultado como: el hotel dispone de $ 3.194  de activo circulante para pagar cada $1.00 de obligaciones a corto plazo.
Prueba  De  ácido	PA = Activos  circulantes - inventarios / Pasivo  circulante	PA =  6812563 - 1097371  /  2132922 PA = 2.679	Este  hotel cuenta con  $ 2.679 de activo disponible para pagar cada $ 1.00 de pasivos a corto plazo.
Apalancamiento	AT = Total pasivo /  capital contable	AT = 2132922 /  17852673 AT = 0.1194	Muestra la inversión total en activo que ha sido financiado por deuda y es frecuentemente llamada "grado de apalancamiento financiero".
Rotación de  cuentas  por  cobrar	RCxC = ventas  netas / Promedio de C x C	RCxC = 828,631 / 420 +360 / 2 RCxC = 1972.93  +360 / 2 RCxC =2332.93 / 2 RCxC = 1166.46	El número de veces que se cumple el círculo comercial en el período a que se refieren las ventas.
Rotación de  cuentas  por  pagar	RCxP = días del año / rotación de  cuentas  por  pagar =  días	RCxP =  360 / 6.79 RCxP =53.01	Los proveedores en promedio le otorgan 53 días de crédito al  hotel.

2. Elabora el presupuesto del ejercicio 2015 mencionando las metas por departamento, que incrementaran las utilidades y eficiencia operacional del hotel.

En general   los  ingresos  de  Hotel   Colima  aumentaron  7.9 %

Los  ingresos  por  habitaciones  aumentaron 7%

El  costo  por nómina de  cuartos  aumentó 8%

Otros  gastos  aumentaron en 3%

Los  ingresos  del departamento de  alimentos  y bebidas  aumentaron 11%  producto de la  buena  publicidad  del sitio.

Costo  de ventas  de A y B aumnetó  11%

Costo  de ventas A y B incrementó  un 5 %  debido  ala  alza  de insum

Costo de Nómina  en A y  B  un incremento  del %%  como resultado  del aumnet  ajuste  de sueldos

Otros  gastos  de  A y  B  reportaron un aumento d e2%

Ingresos  por  telefonía  reportaron  un exceso  de 11%

Mientras  que los costos  y  gastos del departamento de telefonía aumentaron2

Otros  ingresos  de operación  reportaron un incremento del 12%

Además  tomando  en cuenta:

Depreciación 3%

Publicidad  y ventas 1%

Reparación  y Mantenimiento 3%

Costo energéticos 8%

3. En base al análisis del Estado de Flujo de Efectivo, elabora un reporte donde determines la necesidad de obtener un financiamiento, describiendo el tipo y la institución a la que deberás acudir.

9664309 -     4995077   = 4669232

Necesidad  de crédito para  cumplir  con CAPEX

$ 4669232

El  financiamiento puede  ser  patrocinado  por  un a  inversión interna  por  parte  de los  accionistas .

El  financiamiento puede se  solicitado  como  crédito  a  alguna  asociación  bancaria   o  a una   organización  como BANCOMEXT.